Кредиты в норме

СРЕДНИЕ СТАВКИ ПО КРЕДИТАМ МАЛОМУ И СРЕДНЕМУ БИЗНЕСУ ОПУСТИЛИСЬ НИЖЕ ДОКРИЗИСНОГО УРОВНЯ.

Минуло ровно три года с момента, когда разразился мировой финансовый кризис, приметы которого, пожалуй, надолго врежутся в память любого российского предпринимателя: к концу 2008 года ставки по кредитам для малого и среднего бизнеса в большинстве банков возросли чуть ли не до 28–30% годовых, но и на таких условиях деньги могли получить лишь избранные заемщики — из‑за того что банки серьезно ужесточили требования к заявителям и предоставляемым залогам, да и рентабельность бизнеса не позволяла «переварить» высокие ставки. Тогда казалось, что это надолго. Тем не менее, российской банковской системе хватило трех лет, чтобы не только постепенно ликвидировать «кредитное сжатие», но и вывести кредитный рынок по большинству показателей на новый — превышающий докризисный — уровень.

Особенно быстрыми темпами сейчас растет сегмент кредитования малого и среднего бизнеса. Почему банки так упорно борются именно за заемщиков этой категории и не стоит ли опасаться нового «сжатия» рынка в свете разговоров о второй «волне» кризиса — об этом «Бизнес-журнал» побеседовал с Екатериной Орловой, директором департамента развития малого и среднего бизнеса Промсвязьбанка.

Кризисный шок прошел, предприниматели снова готовы — пусть и с оглядкой — занимать деньги на развитие?

— Перед кризисом кредитование в России росло рекордными темпами — на 50–70% в год. Тогда и кредиторы, и сами заемщики исходили из того, что рынок и впредь будет уверенно расти, поэтому при финансовом анализе предприятия опирались не столько на текущие показатели, сколько на доходы будущих периодов, которые оценивали, как правило, слишком оптимистично. С началом кризиса, естественно, этот подход пришлось пересмотреть. Все стали исходить из текущего положения вещей и реальных возможностей бизнеса, и стало очевидно, что число предприятий, способных взять кредит и вернуть его, резко уменьшилось. Так что снижение темпов кредитования на российском рынке было вполне естественным.

Восстанавливаться рынок начал в 2010-м. Тогда он вырос на 12%, прогноз на нынешний год — 19%. Примечательно, что сегмент кредитования малого и среднего бизнеса, по оценкам «Эксперт РА», растет быстрее — на 22 и 22–27% соответственно. Это подтверждает, что малый и средний бизнес начинает чувствовать себя гораздо увереннее. В кризис многие компании вообще прекратили свое существование, а большинство оставшихся перестало развиваться и было озабочено главным образом своим выживанием. В прошлом году количество компаний в России выросло на 9% — но это не обязательно новые бизнесы, запускаемые с нуля: часто это «дополнительные» компании, которые открывает какое-то уже действующее предприятие.

Можно ли сейчас говорить о том, что на рынке ставки по кредитам малому и среднему бизнесу вернулись на докризисный уровень?

— Они стали даже ниже. Могу сказать, что сейчас ставки колеблются от 9% в рамках программы лояльности до 19% по беззалоговым кредитам. До кризиса они находились на уровне 14–16%.

В 2010-м Промсвязьбанк одним из первых начал сокращать процентные ставки, и за год мы снижали их одиннадцать раз, реагируя на конъюнктуру и стараясь придерживаться средних цифр по рынку.

Я бы даже сказала, что таких ставок для малого и среднего бизнеса, как те, что сложились на рынке в настоящее время, на моей памяти вообще не было.

С чего бы это? Фондирование банкам стало доставаться дешевле?

— Основная причина — растущая конкуренция между финансово-кредитными учреждениями именно в сегменте кредитования малого и среднего бизнеса. Сегмент этот очень привлекателен для банков оптимальным соотношением рисков и доходности. По характеристикам он представляет собой нечто среднее между розничным и корпоративным кредитованием. Поэтому после кризиса сюда устремилась масса новых игроков — в частности, многие региональные банки. А число клиентов — качественных заемщиков — на рынке увеличилось не сильно. Сыграл также свою роль и демпинг со стороны госбанков, так что и коммерческим банкам приходится подстраиваться под рынок и пересматривать ставки в сторону понижения.

Кредитовать себе в убыток?

— Нет, этот бизнес прибыльный. Но сейчас можно говорить о том, что модель работы российских банков после кризиса кардинально поменялась. Теперь ее можно назвать сервисной. Суть ее в том, что кредит на выгодных условиях — это как «локомотив»: это то, что может заставить клиента прийти в банк в первый раз. Чтобы привлечь заемщика, банки могут жертвовать тут значительной частью своего процентного дохода и даже работать с нулевой чистой маржей. А зарабатывают они в рамках этой модели на продаже клиенту других сервисов и продуктов.

Каких, например?

— Высокомаржинальным продуктом для банков является, в частности, расчетно-кассовое обслуживание и весь комплекс дополнительных услуг, куда входят: дистанционное банковское обслуживание, инкассация, конверсия, валютно-обменные операции. Кроме того, предприятия малого и среднего бизнеса могут оказаться заинтересованными в зарплатных проектах и эквайринге, а их сотрудники — в том, чтобы стать клиентами розничного направления банка.

Я довольно много общаюсь с западными коллегами и из разговоров с ними понимаю, что у них сейчас происходит примерно то же: выдача кредита — лишь часть стратегии банка по завоеванию и удержанию клиента.

Не означает ли это, что банки начинают увязывать выдачу кредита с обязательным требованием к заемщику МСБ использовать и другие его банковские продукты?

— В нашем случае такого требования нет, никто не пытается принудить клиента пользоваться дополнительными услугами. Но при этом мы таким образом выстраиваем продуктовую линейку, чтобы клиент сам был заинтересован работать с банком комплексно. Кстати, это еще одна заметная тенденция в банковском секторе. До кризиса предприятия малого и среднего бизнеса нередко работали с десятком банков одновременно: кредитовались в одном, обслуживались в другом, в третьем сотрудники оформляли потребительские кредиты и кредитные карты, четвертый вел зарплатный проект — и так далее. Сейчас клиенты стараются не распыляться на такое количество банков и выбирают таких партнеров, которые способны удовлетворить большую часть их потребностей.

Требования к залогам уже успели смягчиться до докризисного уровня?

— В кризис даже те банки, которые продолжали кредитовать малый и средний бизнес, действительно в большинстве случаев ссужали деньги только при условии предоставления твердых залогов. Сейчас многие вновь сделали условия более лояльными и снова кредитуют в том числе и под товары в обороте. Кстати, для нашего банка даже в разгар кризиса товары в обороте были достаточным обеспечением; мы продолжали выдавать и овердрафты, и даже беззалоговые кредиты до миллиона рублей. Это одна из причин, по которой Промсвязьбанк за три последних года, несмотря на кризис, почти удвоил портфель кредитов малому и среднему бизнесу — с докризисных 17,8 миллиарда до нынешних 35 миллиардов рублей (с учетом почти 5 миллиардов, доставшихся Промсвязьбанку в рамках сделки по приобретению части кредитного портфеля банка «Траст» летом текущего года). По росту объемов кредитования в 2011-м мы превысим собственные темпы 2008-го на 30%.

Но риск невозврата кредита для банка при отсутствии твердого залога возрастает. Сейчас, если верить статистике Банка России, уровень просроченной задолженности у заемщиков из числа нефинансовых организаций составляет 5,1% от общего объема кредитов.

— Мы считаем, что хорошо прошли кризис. Уровень просроченной задолженности по кредитам малому и среднему бизнесу на пике кризиса, в феврале 2009 года, у Промсвязьбанка не превышал 4-6%, а сейчас составляет 2,7%.

Дело в том, что залог — это нечто вторичное при определении возможности клиента вернуть кредит. Первично — финансовое положение предприятия и его правильная оценка банком. А значит, минимизировать риск невозврата или просрочки можно и без ужесточения требований к залогу.

С середины этого лета на фоне кризиса суверенных долгов эксперты вновь заговорили о возможности второй «волны» мирового кризиса. Если негативные прогнозы начнут сбываться, нас ждет новое кредитное «сжатие»?

— Темпы кредитования, разумеется, зависят от ситуации на мировых рынках — особенно в нашей сырьевой экономике. Зависимость эта реализуется через конечный спрос на товары и услуги у бизнеса и стоимость привлечения средств у банков. Однако ситуация такова, что из‑за опасений нового кризисного витка игроки банковского сектора вряд ли станут ужесточать свою кредитную политику. Сейчас речь идет скорее о ее смягчении, потому что предложение на кредитном рынке превышает спрос, а количество заемщиков с устойчивым финансовым положением ограничено. Заемщики — представители малого и среднего бизнеса — ведут себя вполне позитивно и пока никак на негативные прог­нозы не реагируют.

Если отвлечься от негативных прогнозов, то какие точки экономического роста в малом и среднем бизнесе вы сейчас видите? Кого банкам кредитовать сейчас не страшно?

— Кризис никак не поменял портрет нашего потенциального клиента. В качестве заемщиков нас по-прежнему интересуют компании, ориентированные прежде всего на конечного потребителя. В структуре кредитного портфеля Промсвязьбанка примерно 75% заемщиков — торговые компании, 15% — предприятия, работающие в сфере услуг, остальные — производственный бизнес. И нужно признать, что именно здесь с конца 2010 года началась заметная инвестиционная активность: предприниматели модернизировали производство, открывали новые точки и возрождали приостановленные инвестпроекты.